Animazione: i ricavi da noleggio post-pandemia aumentano di quasi il 40%

I ricavi delle prime dieci più grandi società di noleggio al mondo sono aumentati di quasi il 40% da prima della pandemia, trainati da una serie di aggressive acquisizioni aziendali e investimenti ambiziosi.

I dati della classifica annuale di International Rental News delle aziende di noleggio attrezzature con i ricavi più elevati mostrano che le vendite totali delle prime dieci sono aumentate del 38% nei cinque anni a partire dal 2019, raggiungendo poco più di 37 miliardi di euro nel 2023.

Utilizzando animazioni al computer, l'IRN ha elaborato un grafico che mostra come sono cambiati i ricavi di ciascuna delle prime dieci aziende nel corso del tempo.

Cambiare posizione

Le prime due posizioni sono rimaste stabili, con United Rentals e Ashtead Group (proprietario di Sunbelt Rentals) che mantengono la loro posizione dominante con un margine considerevole.

In particolare, lo scorso anno United Rentals ha raggiunto un traguardo importante, diventando la prima azienda a superare la soglia dei 10 miliardi di euro di fatturato.

Oltre alle prime due, Herc Rentals ha registrato una crescita significativa, con un aumento del fatturato del 24% nel 2023, passando dal sesto posto nel 2020 al terzo nel 2024.

Questa crescita è il risultato dei suoi sforzi di espansione strategica, come l'elevata attività di CapEx e di M&A.

Probabilmente accelererà ulteriormente con l'acquisizione pianificata di H&E Rentals per 5,3 miliardi di dollari e l'accordo da 260 milioni di dollari per Otay Mesa Sales nel luglio 2024.

Immagine creata utilizzando l'intelligenza artificiale tramite ideogramma

Loxam si è mantenuta una presenza costante sul mercato, posizionandosi costantemente tra le prime cinque. Essendo la più grande società di noleggio in Europa, Loxam è stata molto attiva in fusioni e acquisizioni, ampliando la sua presenza oltre i confini continentali.

L'azienda ha compiuto passi da gigante anche in termini di sostenibilità, investendo in attrezzature a basse emissioni e soluzioni digitali per migliorare l'efficienza della flotta.

Aggreko si è inoltre concentrata molto sulla transizione verso soluzioni energetiche più ecologiche, tra cui sistemi di accumulo a batterie e sistemi di alimentazione ibridi, in risposta alla crescente domanda da parte delle autorità competenti e dei clienti di soluzioni energetiche sostenibili.

Nel frattempo, Boels ha rafforzato la sua presenza in Europa attraverso acquisizioni, tra cui l'acquisizione di Cramo nel 2020, che ha ampliato significativamente la sua quota di mercato.

L'azienda ha inoltre puntato sulla digitalizzazione, implementando strumenti di gestione della flotta per migliorare l'efficienza operativa.

Società di noleggio emergenti

Mentre l'IRN100 evidenzia il consolidamento tra le più grandi società di noleggio, rivela anche interessanti nuove entrate.

Ad esempio, WillScot Mobile Mini e Modulaire si sono assicurati un posto nella top 10. WillScot Mobile Mini ha raggiunto il settimo posto nel 2022 e lo ha mantenuto, mentre Modulaire è salita all'ottavo posto nello stesso periodo.

La sua crescita riflette la crescente domanda di soluzioni di archiviazione modulari e portatili, con aziende come Alayan (ex CGTE) e Nixon Hire che stanno effettuando investimenti sostanziali nel settore.

Una delle storie più interessanti è quella dello specialista tecnologico EquipmentShare. Solo cinque anni fa, non era nemmeno tra le prime 100 (essendo stata fondata nel 2015). Da allora, è cresciuta esponenzialmente, entrando per la prima volta nella top 10 lo scorso anno.

Considerata la sua rapida espansione, compreso un aumento previsto del fatturato del 75% nel 2023 rispetto al 2022, non sarebbe sorprendente vederlo salire ancora più in alto nei prossimi anni.

Dinamiche regionali

Un tema ricorrente nell'IRN100 è il predominio delle aziende nordamericane, anche se in misura minore di quanto alcuni potrebbero aspettarsi.

Nel 2019, solo tre aziende nordamericane figuravano nella top 10: United Rentals, Herc Rentals e WillScot Mobile Mini. Entro il 2024, l'aggiunta di EquipmentShare ha portato la quota del Nord America al 40% della top 10.

Nel 2019, l'Europa contava cinque aziende nella top 10 (Boels, Ashtead, Loxam, Modulaire e Aggreko), mentre l'Asia era rappresentata dalla giapponese Nishio Rent All e da Aktio Holdings Corp.

Aktio Holdings si è inizialmente classificata terza nel 2020, ma da allora è scesa al sesto posto nel 2024, probabilmente a causa delle condizioni di mercato più deboli in Giappone e della crescente pressione competitiva nella regione asiatica. Allo stesso modo, Nishio Rent All è uscita dalla top 10, seppur in modo non significativo.

Nel frattempo, Loxam e Aggreko hanno mantenuto posizioni stabili tra le prime cinque, dimostrando resilienza nel mercato europeo. Loxam, in particolare, si è espansa oltre i confini europei attraverso fusioni e acquisizioni.

Un dettaglio interessante non menzionato nella classifica è che nel 2019 Modulaire era conosciuta come Algeco Scotsman, il che illustra ulteriormente il panorama in continua evoluzione del settore degli affitti.

cifre CapEx

La spesa in conto capitale (CapEx) è rimasta storicamente elevata per le principali società di noleggio. La tabella seguente confronta i dati CapEx delle prime 10 nel 2019 e nel 2023:

Un grafico Flourish

Un grafico Flourish

Un grafico Flourish

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Sei dei primi 10 (Ashtead, United Rentals, Loxam, Herc, Aggreko e WillScot) sono stati tra i primi 25 investitori CapEx in entrambi gli anni.

Tuttavia, non tutte le aziende divulgano i dati relativi alle spese in conto capitale. Ad esempio, mentre Boels ha dichiarato un investimento in conto capitale di 543 milioni di euro nel 2023, non erano disponibili dati per il 2019.

Allo stesso modo, Aktio ed EquipmentShare non hanno fornito dati CapEx per nessuno dei due anni. Quindi, sebbene non possiamo affermare con certezza che siano stati tra i maggiori spendaccioni, non possiamo escluderlo.

Un fattore chiave di questo investimento costante è la crescente attenzione al noleggio di prodotti specializzati. United Rentals e Ashtead si sono entrambe espanse in modo significativo in mercati specializzati, come la climatizzazione, le soluzioni energetiche e la sicurezza degli scavi.

La divisione Sunbelt Rentals di Ashtead ha acquisito attivamente società di noleggio specializzate per rafforzare la propria presenza in settori ad alta redditività come il noleggio di pompe e di energia elettrica. Allo stesso modo, United Rentals ha investito molto nell'espansione della sua divisione specializzata, in particolare nelle soluzioni di noleggio legate alle infrastrutture.

Anche Herc Rentals ha seguito questa tendenza, ampliando la propria flotta specializzata in settori quali la climatizzazione e le attrezzature per la bonifica.

Allo stesso modo, Aggreko, fornitore di soluzioni temporanee per il controllo dell'energia e della temperatura, ha mantenuto elevati livelli di investimento per adattarsi alla crescente domanda di soluzioni di noleggio sostenibili ed efficienti dal punto di vista energetico.

IRN100 2025 aperto alle candidature

International Rental News invita le aziende a inviare i dati per l'IRN100 di quest'anno, la lista delle 100 più grandi società di noleggio al mondo in base al fatturato del 2024, che verrà pubblicata nel numero di giugno.

La scadenza per la presentazione delle domande per l'IRN100 è venerdì 2 maggio 2025.

Le aziende saranno classificate in base ai ricavi derivanti dal noleggio, inclusi tutti i ricavi derivanti dalle attività di noleggio, comprese le vendite di flotte usate, ma escluse le vendite di attrezzature nuove, laddove queste siano particolarmente significative. L'inclusione nel sondaggio è gratuita.

Sono richiesti i seguenti dati del sondaggio:

Nome dell'azienda

Ricavi annuali da locazione (2024)

Spesa in conto capitale lorda per la flotta (2024)

Tipo di noleggio

Numero di sedi di noleggio

Numero di dipendenti

Ubicazione della sede centrale (città, paese)

Paesi di operazione

Nome dell'amministratore delegato/CEO

Dati di contatto (telefono, sito web)

Di seguito è disponibile un questionario scaricabile, insieme a una versione gratuita dell'IRN100 2024 Extended.